3×18个月的【蚂蚁HR】，3亿估值，三十而立
自2002年以来，老王累计面基超过2万名创业者，在初创企业成长规律这一课题上积累了大量真实的一手经验，归纳总结出【18个月创业周期理论】。为了能帮到更多人，2016年初开始，老王启动了一个实验社群项目——【投缘帮】，系统化的用长期运营的专业团队以“教练+陪练”的方式陪伴创业者成长，现在每月都有超过10位创业者加入投缘帮，亦有部分连续创业者/天使投资人参与进来，在投缘帮一起陪伴这些创业者成长。
有兴趣加入【投缘帮】的小伙伴，可关注公众号【老王创业日记】，在自动回复中有老王的微信和手机号码，可以直接添加与老王联系。
正文共：2894 字 1 图
预计阅读时间：8 分钟
老王创业日记
第187篇
这周都在江浙沪包邮地区活动。
周一早晨跟DJ一起飞到上海，下午去了【蚂蚁HR】的办公室，我们定的亚朵酒店到他们的永升大厦走路20多分钟就可以到了。跟黎阳从下午茶到晚餐一共聊了4个多小时，我这心里很踏实。
黎阳变化很大！作为第一个投钱给他的人，我感觉很幸运，有机会亲眼见证他从两个人的创业，走到今天近200人的规模，这还是刚刚开始加速。
2013年底，已经决定从自己组建的360投资部离开的我，希望在临走之前能做几个toB的案子——从2010年我到360开始，就不断的跟老周讲，一直讲了4年，都始终无法让老周重视toB的市场，这是我感到很遗憾的事情。
我坚信互联网作为效率工具和数据整合平台对企业市场的改造会是一波巨大的机会，并且因为360的安全基因，切入企业级市场是必然也是必须的。
但老周似乎一直对企业级市场没兴趣，我只能自己看自己感兴趣的项目，并不断想办法去说服他。
2013年第4季度，我去了一趟上海，在一个混杂在街边小门店中的10平米左右的所谓办公室里，见到了黎阳，那时他在做一个叫做【蚂蚁招聘】的项目，彼时，拉勾刚刚上线三个月，黎阳是几乎同时开始做招聘领域的创业。
最初被这个事情吸引并去找到黎阳，纯粹是因为【蚂蚁招聘】这个名字吸引我，我一直觉得能给产品起个很好的名字是挺考量创业者综合素质的事儿，能想到并注册下这个名字的黎阳，应该不会太差吧？
但是，我那天看到的其实是一个皮包公司。。。。。。公司就两个人，黎阳和他的合伙人。
我记得问了黎阳一个问题，如果360现在投100万人民币的天使投资给你，并且再导入流量来扶持，【蚂蚁招聘】能做到多大？忘了黎阳怎么讲的，细节记不清了。
后来我回北京就写了封申请投资的邮件给老周，大意是说，招聘这个领域也是切入企业服务的一个入口，因为招聘是企业的刚需，做招聘这件事的门槛并不高，所以虽然拉勾已经靠创始人营销拿到了一笔不菲的投资，但这个市场对于360来说，想进入还是随时可以的，最佳方式就是我们投资一个愿意在这个领域闷头儿干活的团队，因为产品做起来简单，服务做起来却很重，360也不是一个擅长做客户运营的公司，所以这种toB的脏活苦活累活，我们扶持一个团队来做就可以了。
老周没有搭理我。
2014年初，我办理了离职手续，到4月底，签完一份竞业禁止协议后，我彻底离开了360，那时我就先打了10万块过去给黎阳，同时找了当时在杭州刚开始做帮实资本的阿杜，阿杜听说我也放了钱，就很爽快，马上帮实资本也投100万进去，我本来是要投20万占5%的，但黎阳不想出让更多股份，阿杜也想多要些份额，所以反而是我让步了——种子轮我少拿2%的股权。
阿杜，你至少欠我1个亿！
投了黎阳没多久，我就决定自己all in做【缘创派】了，所以根本没空管这事儿了，但【蚂蚁招聘】是我离开360之后用自己的钱直接做种子轮投资的少有的几个项目之一。
不记得是什么时候，也许是在离开360之前，也许是之后，我有一次跟黎阳聊到，HR-SaaS是一个比招聘更有含金量的市场，黎阳去看了看mayiHR.com这个域名居然可以拿回来，我就让他马上给注了。
到了2015年初，我给缘创派也完成了一轮融资，喘过一口气来，就在上海又见到了黎阳，那时候【蚂蚁HR】已经有点儿意思了，而原来的【蚂蚁招聘】逐渐成了附属的业务，再后来过了两年干脆就停掉了，现在【蚂蚁HR】成了公司核心业务。
在2015年夏末发生过一个小插曲，当时国内一家上市公司想以大比例控股投资【蚂蚁HR】，而团队当时融资也正好卡在一个困境中，黎阳已经同意了对方的方案，那家上市公司要求我们这些老股东cash out，我其实是不愿意的，尽管投资一年就能赚10多倍，但我觉得其实这个事情刚刚开始，初创期的估值根本就还是地板价。
运气不错，资本寒冬了，那家上市公司暂停了对【蚂蚁HR】的并购，我于是可以继续踏踏实实的当股东了，哈哈。
资本寒冬确实很冷，但当时的黎阳已经带领公司奋斗了超过18个月，尽管融资很艰难，但毕竟业务基础在那儿摆着，最终还是在年底之前融到了【春晓资本】给的一轮天使投资，我也因此跟春晓的合伙人何文成了朋友。
这几年，我每次到上海，几乎都会跟黎阳见个面，有时候他开车去机场接我，我也去过两次办公室，这次去的办公室是我之前没去过的，虽然不是什么高大上的装修，但风水很好，此物业叫【永升大厦】，黎阳说，上回【启赋资本】投的A轮，就是在这里搞定的，所以他要在这里一直升上去！
我和杜娟把【蚂蚁HR】的业务数据整体了解了一下，我心里已经有点数了，这个状态下，即使不融资，公司也是可以继续往前走的，只是速度不够快而已，我建议黎阳可以现在马上就先融一个A+轮，其实理论上应该算是B轮了——现在恰好是他创业的第三个18个月节点。
这种toB的业务模式，在初期成长是相对缓慢的，需要大量人力的销售和服务，而黎阳较为注重技术方面的投入，希望用技术来大幅提升行业运营效率，这在早期影响了他们的业务拓展速度，但是持续发展到今天，在同类项目中，【蚂蚁HR】的业务基础反而是做得更扎实的，产品的积累沉淀和创新能力都更强，所以今年在不融资的情况下也会有3~5倍的增速。
最关键的是，随着业务模式的展开，黎阳的学习速度也越来越快了，这得益于他逐渐打开的心态，也比较早就开始注意团队建设，我曾经在网上遇到过一个小朋友，是被黎阳挖过去的，那个小朋友刚开始不知道我是【蚂蚁HR】的投资人，所以在无防备的情况下跟我讲了她是如何被黎阳直接在电话里给挖过去的经历，而且听上去她很喜欢这家公司，这是挺有意思的一个例子，我没有跟黎阳讨论过这件事。黎阳作为人力资源专家的身份，创业做的也是人力资源系统，那么他自己的团队搭建能力和组织能力我完全可以放心吧。
我这次跟黎阳讨论的，主要是，从现在这个时间节点之后的18个月（进入第4个18个月），【蚂蚁HR】应该做的事情，他自己作为创始人最需要考虑的一些问题。按我【18个月创业周期论】的节奏，这家公司现在正处于而立之年，再有一年多就要打开一个很大的口子，进入业务高速增长的爆发期了。